💡Т-банк запустил собственную программу долгосрочных сбережений. ПДС.
Аналог личного пенсионного фонда.

Сбер и ВТБ уже сделали что-то подобное. $SBER $T $VTBR
Подробнее писал здесь:
t.me/pensioner30/7692
t.me/pensioner30/7693

Плюсы:
— фонд более интересный, как мне кажется. 25% — акции, 50 % — облигации ( фикс и переменный купон 👍), + золото (15%) и валютные инструменты (10%). Похож чем то на вечный портфель. $TRUR
— деньги застрахованы в АСВ. Сумма 2,8 млн.
— Плюс банк обязуется компенсировать снижение доходности, если она на 5-летнем отрезке была отрицательная. Пополнили счёт на 400 тыс, по итогам 5 лет потеряли 20 тыс — банк компенсирует эту сумму.
— Оптимальное участие — пополнение на 36 тыс в год или 3 тыс в месяц. 36 тыс ещё добавит государство.

Заманчивое предложение?)

#пенсия #приветпенсия #30letniy_pensioner #пдс #т #сбер #втб





( Читать дальше )

💡 НЛМК. Отчет МСФО за 2024 г.

Чистая прибыль за 2024 год составила ₽121,86 млрд, что на 41,8% ниже по сравнению с ₽209,37 млрд в предыдущем году.
Выручка увеличилась на 4,9% до ₽979,59 млрд против ₽933,44 млрд годом ранее.
Скорректированная ЧП 2024 = 177 млрд руб. (в 2023 = 174,5 млрд руб.). Причём второе полугодие хуже первого.
FCF 2024 = 84 млрд руб. (В 2023 г было 131,1 млрд руб.) Свободный денежный поток — это база для дивидендов.
Капитальные затраты выросли, до 113,4 млрд руб. против 79,8 млрд руб. в 2023 году.

🪙 Дивиденды
При распределении 100% FCF на дивиденды, выплата за 2024 год составит 14,02 руб. (10,6%). За 2023 год выплатили 25 р. По сравнению с прошлым годом, в этом году очень слабый результат. $NLMK #нлмк

🍎 ММК. 1 кв 2025.

— Объем продаж товарной металлопродукции ММК за 3 месяца 2025 года сократился на 11,1%, до 2,43 млн тонн.
— Доля продукции с высокой добавленной стоимостью выросла на 3,2 п.п. до 41,7%. Это наверное даже хорошо.
— Объём производства стали снизился на 13,4% до 2,57 млн тонн.

( Читать дальше )

💡Многие компании уже отчитались за прошлый год, а некоторые отчитались только за 6 или 9 мес 2024 г. Но можно уже сделать какие-то выводы.

Только 7 компаний из 20 крупнейших в России отчитались хорошо, то есть показали рост выручки и прибыль. Хотя что такое хорошо? Рост прибыли на 5-10 процентов…
Это компании: Сбер, Татнефть, Т-банк, Новатэк, Полюс, Интер РАО, Русал.

🍏Лучше всех за 2024 год отчитались Т-банк и Полюс. Рост выручки в 1,5 раза и прибыли в 2 раза у Полюса, и наоборот х2 и х1,5 у Т-технологий. Красиво.

🍎Остальные в основном показывают снижение чистой прибыли, причем некоторые в разы: Яндекс ( компания роста между прочим!), Алроса, НЛМК. Падение в 4-5 раз.

🍎Пока не ясно как отчитаются Газпром, Сургутнефтегаз ( вместо данных есть кресты в отчете), Магнит. Есть предположение, что не очень.
По РСБУ у Газпрома убыток в 1 трлн за 2024 г. Зато компания скоро начнет собирать холодильники. Дело то полезное).

@pensioner30
#отчет #акции

​💡Достаточно часто попадается идея, что можно просто купить фонды, акции, облигации и получать доход пассивно ( хоть пожизненно). Идея конечно интересная, но чаще всего она работает не совсем так, как об этом пишут.
Думать то все равно придется.

Итак, популярные стратегии.

1. Фонды акций и облигаций. Все просто, но не очень. Например популярный фонд акций TMOS демонстрирует доходность в районе 27 процентов с 2020 года. Ну то есть ежегодная доходность около 5 процентов. Плюс комиссии. $TMOS
Плохой ли этот фонд? Нет конечно, просто не факт что он будет показывать доходность выше инфляции.
Индекс Мосбирижи за 10 лет вырос всего на 74 процента и это не очень высокая доходность. На уровне 6 процентов в год. Естественно инфляция в последние годы значительно выше. Только за последний год она около 10 процентов.
Так же в вашем фонде могут быть и растущие компании или компании стоимости, а могут быть и другие компании типа ВТБ, Газпрома (которые возможно стоит обходить стороной). И тут уж либо вы отбираете компании сами, в надежде что ваш выбор будет лучшим, либо покупаете всю авоську ( в том числе с добавлением шлака). $VTBR $GAZP

( Читать дальше )

💡Правительство хочет увеличить производство СПГ до 105 млн тонн в год к 2030 и ожидает, что Новатэк запустит три проекта по СПГ к этому сроку, однако эксперты считают эту цель недостижимой – Ведомости. $NVTK $GAZP

При этом добыча нефти в России почти не вырастет в ближайшие 25 лет, а экспорт должен сохранится. Такова энергетическая стратегия РФ до 2050 года. 🤷‍♂️ $ROSN $LKOH

Инерционные сценарии подразумевают значительное снижение производства и экспорта нефти.

Производство газа будет расти. Экспорт трубопроводного газа и СПГ будет также увеличиваться — в 2 и 5+ раз к 2050 году.
То есть ставку нужно делать прежде всего на газ. ⛽

#новатэк #газпром

💡Цены на коксующийся уголь из России упали до $122 за тонну — при падении до $100 экспорт полутвердых марок станет нерентабельным – Ъ $RASP $MTLR

💡Российские власти решили реструктурировать долг Segezha Group в размере около ₽150 млрд, возможно участие банков в капитале, сообщил глава Минпромторга Антон Алиханов – РБК.
$SGZH

💡Лимит страхового возмещения по вкладам будет увеличен вдвое — с текущих ₽1,4 млн до ₽2,8 млн — для рублевых вкладов физлиц и ИП, оформленных на срок от 3 лет с использованием безотзывных сберегательных сертификатов — РБК

( Читать дальше )

​💡Шринкфляция— это экономическое явление, при котором производители уменьшают размер, вес или количество продукта, сохраняя прежнюю цену или даже повышая её. Это скрытая форма инфляции, так как потребитель фактически платит больше за меньший объём товара. Компании прибегают к такому методу, чтобы избежать прямого повышения цен, которое может отпугнуть покупателей.

Причины шринкфляции:
1. Рост издержек: Увеличение стоимости сырья, транспортировки, энергии или труда.
2. Конкурентное давление: Желание сохранить позиции на полках магазинов, где цена — ключевой фактор выбора.
3.Психология потребителя: Люди чаще замечают изменение цены, чем уменьшение объёма продукта.

Примеры шринкфляции:
1. Продукты питания:
— Шоколадные батончики: Вес снижается с 100 г до 90 г при той же цене.
— Кофе: Банка 200 г вместо 250 г, цена остаётся прежней.
— «Потерянное яйцо». 9 вместо 10 в упаковке.

2. Бытовые товары:
— Туалетная бумага: Рулон содержит меньше листов или уменьшается ширина.
— Стиральный порошок: Упаковка 1,8 кг вместо 2 кг.

( Читать дальше )

💡Темой встречи Путина и Уиткоффа были аспекты украинского урегулирования — Кремль.
Встреча Путина и Уиткоффа, прошедшая в Петербурге, длилась 4,5 часа.
Глава РФПИ Дмитриев назвал переговоры со спецпосланником президента США Уиткоффом продуктивными.
Пишут, что даже есть карта разграничения.

💡Бурение на сланцевых участках в США сократились самыми быстрыми темпами за последние два года, растущая напряженность в международной торговле грозит сдержать спрос на энергоносители — Bloomberg.

💡Падение цен на нефть Urals ниже ценового предела в $60 за барр позволяет перевозить российскую сырую нефть на танкерах, принадлежащих западным компаниям и застрахованных ими — Bloomberg.
Есть свои плюсы… $ROSN

💡Новая див политика Ростелекома не понравилась инвесторам.
Согласно новой политике компания будет стремиться выплачивать совокупно не менее 50% от чистой прибыли МСФО.
$RTKM $RTKMP

#новости

​💡Последний раз писал про этот портфель в конце января, примерно полтора месяца назад.
Портфель за это время немного подрос, с 211 до 221 тыс рублей. Хотя на максимуме данный портфель рос и до 233 тыс.
Индекс за это время вырос на 15 процентов, затем упал на 20. В общем очень весело. Портфель растет, а это главное.

🍏За эти 1,5 месяца купил акции Татнефти, Сбера, Роснефти.
Продал облигации Аэрофлота (слишком низкая доходность). Докупил облигации Софтлайн, Россети, ОФЗ 26248,

Получил немного купонов, за месяц около 938 рублей. Все реинвестирую.
Ведение счета занимает минимум времени, автопополнение работает, нужно только не забывать совершать покупки.

Данному портфелю примерно 3,5 года, в октябре 2025 будет 4. Еженедельные пополнения составляют 1200 р. Они были благополучно проиндексированы, раньше сумма пополнений была 1000 и 1100 р.
Задача данного портфеля: показать что даже небольшие суммы ( 1000 — 1100 — 1200 рублей в неделю) способны создать капитал, а в идеале создать денежный поток, который будет выше средней пенсии в РФ.

( Читать дальше )

💡Повышение тарифов между США, ЕС и Китаем может иметь сложные последствия для мировой экономики и России, сочетая как риски, так и потенциальные возможности. Вот основные аспекты:

🍎Негативные последствия для мировой экономики:
1. Снижение торговых объемов: Высокие тарифы затрудняют доступ товаров на рынки, что ведет к сокращению международной торговли.
2. Замедление роста: Торговые конфликты могут снизить темпы экономического роста ключевых игроков (США, ЕС, Китай), что отразится на глобальном ВВП.
3. Инфляция: Удорожание импортных товаров из-за пошлин может повысить потребительские цены.
4. Нарушение цепочек поставок: Компании столкнутся с сложностями в логистике и производстве, особенно в высокотехнологичных отраслях.

💡Влияние на Россию:
Негативные факторы:
1. Падение цен на энергоресурсы:
— Снижение спроса из-за замедления мировой экономики может обрушить цены на нефть и газ — основу российского экспорта.
— Бюджет России, зависимый от нефтегазовых доходов, столкнется с дефицитом.

( Читать дальше )

​💡На текущем снижении рынка я активно докупал акции Лукойла. Так же в прошлом году я увеличил количество акций в портфеле на 69 процентов, в этом году уже на 32 %.
Давайте подумаем, есть ли в этом смысл и идея.

ЛУКОЙЛ — одна из крупнейших публичных вертикально интегрированных нефтегазовых компаний в России и мире. Специализирующаяся на добыче, производстве, транспортировке и продаже нефти, природного газа и нефтепродуктов. Производственные активы компании расположены во многих странах мира. Более половины запасов нефти сконцентрировано в Западной Сибири.

💡Отчет за 2024 год.
— Чистая прибыль компании в прошлом году снизилась на 26,6% в годовом выражении (г/г), до 851,546 млрд руб.
— Выручка увеличилась на 8,7%, составив 8621,56 млрд руб.
— Показатель EBITDA уменьшился почти на 10% г/г, до 1785,26 млрд руб.
На компанию продолжают давить санкции и относительно низкие цены на нефть и нефтепродукты.

Цены на нефть.
Если в прошлом году цена на нефть была в районе 70-90 долларов за баррель марки Брент, то в этом году 60-81 долларов.

( Читать дальше )